SOFI
SoFi Technologies, Inc.
Financial Services · Credit Services
$15.95
▲ 1.16%
市值
20.61B
P/E
32.56
Fwd P/E
19.36
PEG
0.56
ROE
7.1%
净利率
14.9%
营收增速
42.6%
FCF
—
最近财报
最新季度截至 2026-06-30
22 天后下次财报 (2026-10-27)
营收
$1.21B
QoQ +10.9%
净利润
$157M
QoQ -6.1%
EPS
0.12
超预期 +9.9%
营收走势 （近 4 季）
季度
实际
预期
差距
2026-06-30
0.12
0.11
+9.9%
2026-03-31
0.12
0.12
-4.2%
2025-12-31
0.12
0.11
+8.7%
2025-09-30
0.10
0.08
+23.0%
13 位大师共识● 6 · ● 3 · ● 2
自动风控规则
自动 cap4.6%(从 10% −54%)
- 年化波动率 56%（偏高）— 高于科技股均值× 0.7
- 距 52 周高 -51% — 价值机会或基本面恶化，需查原因× 0.85
- D/E 30.84（高杠杆）— 利率上升时更脆弱× 0.85
- Beta 2.33（高市场敏感度）— 大盘下跌时跌幅更大× 0.9
最终决策
买入
共识：基本面、估值、成长派看多（fundamentals 75、valuation 80、PEG 0.56、营收增速42.6%），目标价20.35有约28%空间；分歧：技术面与Taleb看空（RSI 31.95、动量-13.8%、波动率56%）。风险经理cap 5%且财报22天后事件风险高。综合看多信号数量与估值优势占优，但技术弱势与高波动限制仓位，故以5%上限小仓买入，等财报后再评估加仓。
大师信号
Warren Buffett
价值投资 · 能力圈
能力圈外
SoFi 是一家数字银行与金融科技信贷平台，其贷款组合的信用风险、Galileo/Technisys 技术平台的护城河，都超出我的能力圈。数据上 P/B 1.86、ROE 仅 7.09%，远低于我要求的持续高 ROE；FCF 缺失、D/E 30.84 的资产负债表我看不透。营收增速 42.6% 虽亮眼，但 Beta 2.33、52 周从 32.73 跌到 15.95，波动太大。我不投看不懂的生意。
Charlie Munger
多元思维 · 反向
能力圈外
我承认不懂。这是家数字银行+放贷平台，P/B 1.86、ROE仅7.09%，而信贷业务的真实风险藏在贷款组合的信用质量里——数据里没有不良率、拨备、贷款久期，我无法判断。营收增速42.6%很漂亮，但金融放贷公司的增长往往靠加杠杆和放松信贷标准换来，D/E 30.84看似轻，可银行类负债不体现在这里。P/E 32.56、Beta 2.33、波动率55.9%，22天后财报，这超出我的能力圈。不碰。
Ben Graham
定量价值 · 安全边际
能力圈外
SoFi 是数字银行与金融科技平台，P/B 1.86、P/E 32.56，远超 Graham 要求的低估值与净流动资产折价标准；ROE 仅 7.09%、ROA 1.25%，盈利质量不达我的定量门槛。其放贷业务依赖信贷周期与成长叙事，D/E 30.84 的资产负债表结构复杂，无法用安全边际框架估值。这超出我的能力圈，不勉强打分。
Cathie Wood
颠覆性创新
看多
SOFI 是数字银行颠覆者，营收增速 42.6%、EPS 增速 40.4%，PEG 仅 0.56，Forward P/E 19.36 远低于其增长潜力，符合我以 5 年 TAM 与渗透率曲线定价的框架。股价从 52 周高点 32.73 跌至 15.95，RSI 31.95 超卖，市场用传统银行估值错杀平台型公司。ROE 7.09% 偏低但正处规模拐点，D/E 30.84 负债轻。短期波动大（Beta 2.33），但 22 天后财报或成催化，长期风险回报不对称向上。
Bill Ackman
集中 · 激进投资
中性
营收增速42.6%、PEG仅0.56、Forward P/E 19.36，增长与估值匹配度尚可，符合我对定价权与资本回报的偏好。但ROE仅7.09%、ROA 1.25%，资本回报偏低，说明股东价值创造能力尚未验证。P/B 1.86、Beta 2.33、股价较52周高点32.73跌至15.95，波动剧烈。22天后财报临近，数据易失效。我倾向观望，等待管理层证明可持续ROE改善再介入。
Michael Burry
逆向 · 深度价值
能力圈外
SoFi 是资产负债表驱动的消费信贷+银行科技平台，其真实风险藏在贷款组合的信用质量、拨备计提与公允价值假设里，而给定数据完全没有逾期率、净息差、贷款损失准备等关键指标，P/B 1.86、ROE 7.09% 无法判断账面价值是否被高估。这属于 Taleb 式不透明金融资产，不在我的能力圈，承认不知道比假装懂更聪明。
定量信号
Valuation Agent
估值定量信号
看多
PEG=0.56 低于 1; 较分析师目标价有 28% 上行
Fundamentals Agent
基本面定量信号
看多
营收增速 42.6%; D/E=31 负债轻
Technicals Agent
技术面定量信号
看空
价格位于 SMA50 < SMA200 之下，空头排列; 3 月动量 -10.1%
Sentiment Agent
情绪与新闻
中性
分析师评级2.7为hold，目标价20.35，无明确方向。新闻多空交织：营收增长40%但估值溢价存疑，9月跌12%、2026年跌超40%显弱势，仅一位分析师看好贷款平台增长，整体信号偏中性。