JPM
JP Morgan Chase & Co.
Financial Services · Banks - Diversified
$353.19
▲ 0.40%
市值
—
P/E
15.15
Fwd P/E
14.24
PEG
1.72
ROE
17.8%
净利率
34.9%
营收增速
30.4%
FCF
—
最近财报
季度
实际
预期
差距
2026-06-30
6.14
5.80
+5.9%
2026-03-31
5.94
5.51
+7.8%
2025-12-31
4.63
4.82
-3.9%
2025-09-30
5.07
4.87
+4.0%
13 位大师共识● 12 · ● 4 · ● 0
最终决策
买入
共识：多数分析师看多，技术面80，基本面77，目标价371.85高于现价。分歧：估值中性30，但风险经理认为P/E 15.15低于行业均值，风险可控。最终决策：买入，仓位10%，符合上限。
大师信号
Warren Buffett
价值投资 · 能力圈
看多
JPM ROE 17.79%，净利率34.92%，盈利质量优秀；营收增速30.4%，EPS连续超预期。P/E 15.15倍合理，虽非便宜但可接受。银行属于我能力圈，财务稳健，负债可控。当前价格接近52周高点，但长期持有可获合理回报。
Charlie Munger
多元思维 · 反向
看多
JPM ROE 17.79%，净利率34.92%，盈利质量扎实。营收增速30.4%，EPS连续三季超预期。P/E 15.15，估值合理。但银行股受经济周期影响，且临近财报，需警惕波动。
Ben Graham
定量价值 · 安全边际
中性
JPM当前P/E 15.15，虽低于市场均值，但P/B 2.66偏高，不符合格雷厄姆的净流动资产标准。ROE 17.79%尚可，但负债1.33T庞大，财务稳健性存疑。营收增速30.4%强劲，但银行股周期性风险大。市场先生情绪化，当前价格接近52周高点，安全边际不足。建议等待更低价位。
Cathie Wood
颠覆性创新
能力圈外
摩根大通属于传统银行业，不在我的投资框架内。我专注于颠覆性创新平台，如AI、基因组学、机器人、能源存储和区块链，而银行是成熟、受监管的行业，增长有限。虽然其ROE 17.79%和营收增速30.4%看似稳健，但缺乏指数级增长潜力。我的策略是投资于改变世界的高风险高回报机会，而非传统金融。因此，这只股票不在我的能力圈，我选择不评估。
Bill Ackman
集中 · 激进投资
看多
ROE 17.79%和净利率34.92%显示强健的盈利能力，营收增速30.4%和EPS连续超预期（最近一季超5.86%）验证增长。P/E 15.15低于行业平均，Forward P/E 14.24，估值合理。管理层资本配置能力强，住房投资计划体现长期价值。技术面多头排列，RSI 60健康。
Michael Burry
逆向 · 深度价值
中性
ROE 17.79%和净利率34.92%显示盈利能力强劲，但P/E 15.15倍对银行股不算便宜，且PEG 1.72偏高。营收增速30.4%主要受市场波动影响，不可持续。股价接近52周高点，上行空间有限。作为逆向投资者，缺乏足够安全边际，暂不追高。
定量信号
Valuation Agent
估值定量信号
中性
估值数据不足。
Fundamentals Agent
基本面定量信号
看多
ROE=17.8% 良好; 净利率 34.9% 强; 营收增速 30.4%
Technicals Agent
技术面定量信号
看多
价格位于 SMA50 > SMA200 之上，形成多头排列; RSI14=60.0 健康区间; 3 月动量 +13.0%
Sentiment Agent
情绪与新闻
看多
分析师平均评级2.1（买入）且目标价上调，如瑞银将目标价从384美元上调至400美元，维持买入，显示机构看好。新闻中摩根大通承诺7500亿美元增加住房供应，为长期利好，但属常规业务扩展。整体情绪偏多，但无重大超预期事件，故信心中等偏高。